После почти трехлетнего снижения ставки по банковским депозитам возобновили рост. Средняя ставка по банковским депозитам SDR-50 на 12 месяцев за период с 01.07.2015 по 30.05.2018 года упала с 21,27% до 13,65%. Таким образом, к началу июня 2018 года в Украине завершился наиболее затяжной тренд по снижению ставок по банковским депозитам в гривнах. За период с 01.07.2018 по 12.09.2018 года гривневая SDR-50 выросла до 14,5%.

Тенденция к снижению ставок по депозитам для физических лиц продолжается, но более высокими темпами, чем в четвертом квартале 2016 года. Банки, входящие в корзину SDR-50, в период с 28/12/2016 по 29/03/2017 произвели порядка 219 изменений ставок, совокупно по периодам 3, 6 и 12 месяцев и по валютам: гривна, доллар США, евро. Ставки по депозитам в национальной валюте сократились на 0.58-1.15 п.п., в долларах США — на 0.69-1.28 п.п., а в евро — на 0.62-1.14 п.п.

Анализ изменения ставок по депозитам для физических лиц в банках, входящих в корзину SDR-50,  в период с 28/09/2016 по 28/12/2016 показал, что тенденция к снижению ставок продолжается. В указанный период было 271 изменение ставок, что составляет примерно 68% от общего количества исследуемых ставок совокупно по периодам в 3, 6 и 12 месяцев и по валютам: гривна, доллар США, евро. В то же время, темп сокращения ставок по депозитам для населения в четвертом квартале 2016 года, относительно предыдущего квартала, заметно уменьшился: так, ставки по депозитам в национальной валюте сократились на 0.43-0.58 п.п., в долларах США — на 0.26-0.38 п.п., а в евро — на 0.24-0.28 п.п.

С начала 2016 года падение ставок SDR-50 в национальной валюте составило 3.55-3.65 п.п., в долларах США — 1.75-2.18 п.п., в евро — 1.57-1.92 п.п. Несмотря на такое значительное сокращение ставок, учитывая ситуацию на рынке банковских услуг и в экономике Украины в целом, Агентство прогнозирует дальнейшее снижение депозитных ставок для населения.

Население понемногу достает сбережения из под матрасов и возвращает в банки. Но для того что бы обеспечить выплату процентов банкам нужно зарабатывать, а это сложно учитывая кризис кредитования в стране. В итоге значительно снижаются ставки, особенно в национальной валюте, сокращается перечень депозитных программ, сроков, валют, а некоторые банки полностью отказываются от депозитов для физических лиц.

       Избыток ликвидности в банковской системе заставляет банкиров более взвешенно подходить к вопросу привлечения депозитов. Снижение ставок стало следствием того, что заинтересованность банков в депозитах заметно упала. Некоторые банки даже убрали депозиты для физических лиц из списка предлагаемых услуг.

        За последние четыре недели (в период с 24.02.2016 по 23.03.2016) SDR-50 в национальной валюте снизилась на 0.05-0.10 п.п., в долларах США – на 0.12-0.16 п.п., а в евро – на 0.13-0.15 п.п. Агентство напоминает, что в феврале текущего года наиболее весомое снижение индикативной депозитной ставки SDR-50 было отмечено по гривневым депозитам (0.17-0.30 п.п.), далее следовали депозиты в евро (по которым SDR-50 сократилась на 0.25-0.27 п.п.), а средняя стоимость привлечения долларовых депозитов уменьшилась на 0.05-0.10 п.п.

         В феврале текущего года индикативные депозитные ставки SDR-50 продолжили демонстрировать нисходящие траэктории движения. За период с 27.01.2016 по 24.02.2016 в национальной валюте SDR-50 показала уменьшение на 0.17-0.30 п.п., в долларах США SDR-50 сократилась на 0.05-0.10 п.п., а в евро снижение SDR-50 составило 0.25-0.27 п.п.

         Январь 2016 года открыл новую страницу траектории снижения индикативной депозитной ставки SDR-50 по всем рассматриваемым видам валют и срокам размещения депозитов. Так, за период с 30.12.2015 по 27.01.2016 в национальной валюте SDR-50 снизилась на 0.13-0.30 п.п., SDR-50 в долларах США сократилась на 0.15-0.20 п.п., а уменьшение SDR-50 в евро составило 0.11-0.19 п.п. Следует отметить, что наиболее весомое снижение процентных ставок было отмечено по трехмесячным депозитам, затем следовали депозиты со сроком размещения на 6 месяцев, а менее всего в цене потеряли депозиты на 12 месяцев (причем по всем видам валют). На руку уменьшению стоимости привлечения депозитов продолжила играть положительная динамика прироста их объема на счетах действующих украинских банков. Так, согласно данных Национального банка Украины, объем депозитов физических лиц в национальной валюте без учета средств в банках, которые признаны неплатежеспособными и находятся в стадии ликвидации, в декабре 2015 года увеличился на 10.7% - до 186.3 млрд. грн., а объем депозитов физических лиц в иностранной валюте за тот же период вырос на 0.9% - до 8.6 млрд. долл. США.

Общая ситуация на банковском рынке в Украине, конечно же, не могла не коснуться расчетной корзины SDR-50: было заменено свыше 20% банков.  При этом ставка SDR-50 в гривне на короткий срок снизилась, а на средний и длинный – выросла. Ставки SDR-50 в долларах США и в евро сократились относительно начала года.

Позитивные тенденции в динамике возвращения финансовых ресурсов в банковскую систему Украины продолжают создавать благоприятную почву для дальнейшего снижения процентных ставок по депозитам. В ноябре 2015 года продолжились тенденции уменьшения депозитных ставок: за период с 04.11.2015 по 02.12.2015 SDR-50 в национальной валюте снизилась на 0.13-0.20 п.п., в долларах США SDR-50 сократилась на 0.11-0.13 п.п., а уменьшение SDR-50 в евро составило 0.17-0.18 п.п. При этом Агентство напоминает, что за октябрь (за период с 30.09.2015 по 04.11.2015) SDR-50 в гривне уменьшилась на 0.19-0.39 п.п., в долларах США — на 0.20-0.33 п.п., а в евро — на 0.25-0.42 п.п. Таким образом, в ноябре произошло замедление темпов снижения процентных ставок по всем видам валют.

Положительные сигналы возобновления доверия украинцев к банковской системе в виде постепенного увеличения притока депозитов на счета украинских банков, а также снижение Национальным банком Украины уровня учетной ставки усилили начавшийся еще летом процесс снижения стоимости привлечения банками финансовых ресурсов на внутреннем рынке, иными словами – сформировали благоприятные условия для снижения депозитных ставок. За период с 30.09.2015 по 04.11.2015 SDR-50 в гривне уменьшилась на 0.19-0.39 п.п., в долларах США SDR-50 сократилась на 0.20-0.33 п.п., а снижение SDR-50 в евро составило 0.25-0.42 п.п.

Некоторая стабилизация в экономике и на валютном рынке позволили в последние несколько месяцев увеличить объем средств, хранящихся на банковских депозитах. В сентябре ставки по депозитам для физических лиц двигались плавно, без резких скачков, то снижаясь, то повышаясь. В период с 02.09.2015 по 30.09.2015 изменения политики банков в отношении депозитных ставок в национальной валюте привели к колебанию SDR-50  от -0.01 п.п. до +0.30 п.п., в долларах США от -0.01 п.п. до +0.06 п.п., а в евро от -0.12 п. п. до -0.05 п.п.

В целом, за период с 29.07.2015 по 02.09.2015 общее количество изменений ставок среди банков, входящих в SDR-50 – 101, в том числе: 31 - по депозитам в гривне, 40 – по депозитам в долларах США и 30 – по депозитам в евро. Депозиты в национальной валюте в среднем подешевели на 0.17-0.21 п.п., в долларах США на 0.24-0.31 п.п., а в евро на 0.20-0.26 п.п. Банки менее активно снижают ставки по депозитам в национальной валюте, чем в иностранной валюте, а некоторые даже повышают гривневые ставки. Вклады населения в гривне в  июле уменьшились на 4,89 млрд. грн. и составили 175 млрд. грн., согласно данным НБУ, а с начала 2015 года падение составило 20,95 млрд. грн. (10,7%).

Анализируемый период с 01.07.2015 по 29.07.2015 характеризировался сравнительным затишьем в динамике депозитных ставок, что, впрочем, соответствует обычной тенденции середины лета и разгара отпускного периода. Ставки SDR-50 снизились по всем срокам и валютам. Депозиты в гривне в среднем подешевели на 0.18-0.03 п.п., в долларах США - на 0.17-0.15 п.п., а в евро - на 0.10-0.08 п.п.